La STB cherche à lever 70 MTND au moins sur le marché obligataire

La STB vient de lancer un nouvel emprunt obligataire « STB Subordonné 2021-1». La banque à participation publique compte mobiliser 70 MTND et ce montant est susceptible d’être porté à 100 MTND.

Les souscripteurs auront le choix entre 7 catégories de titres :
– Catégorie A : 5 ans au taux fixe de 8,70% et/ou TMM+2,3% pour un montant souscrit inférieur à 5 MTND,
– Catégorie B : 5 ans, remboursement in fine au taux fixe de 8,95% et/ou TMM+2,55% pour un montant souscrit inférieur à 5 MTND,
– Catégorie C : 5 ans au taux fixe de 9,1% et/ou TMM+2,7% pour un montant souscrit supérieur à 5 MTND,
– Catégorie D : 5 ans, remboursement in fine au taux fixe de 9,35% et/ou TMM+2,8% pour un montant souscrit supérieur à 5 MTND,
– Catégorie E : 5 ans au taux fixe de 8,70% et/ou TMM+2,3% avec paiement trimestriel des intérêts,
– Catégorie F : 10 ans au taux variable TMM+2,9%,
– Catégorie G : 16 ans au taux variable TMM+3%.

Il est à noter que le TMM pris en compte est celui publié avant la date de paiement des intérêts. Chaque obligation subordonnée portera jouissance en intérêts à partir de la date effective de sa souscription et libération.

Les souscriptions à cet emprunt subordonné seront ouvertes demain 30/12/2021 et clôturées sans préavis au plus tard le 31/01/2022. En cas de placement d’un montant inférieur à 70 MTND à la clôture de l’opération, les souscriptions seront prorogées jusqu’au 18/02/2022 avec maintien de la date unique de jouissance en intérêts. Passé ce délai, le montant de l’émission correspondra à celui effectivement collecté par la banque.

Cet argent servira à assurer l’équilibre de la gestion actif-passif de la banque, en adossant des ressources longues à des emplois longs, renforcer davantage les fonds propres nets, et se doter des ressources nécessaires pour la réalisation de son plan stratégique 2021-2026.

Les souscripteurs à cette opération devraient bénéficier du nouvel avantage fiscal décidé par la loi de finances 2022, qui a stipulé que les intérêts perçus au titre des emprunts obligataires sont déductibles de la base imposable dans la limite de 10 000 TND.